新一轮存款利率调降开启，在六大行领头下，近期多家中小银行纷纷跟进下调。调整后大部分银行活期存款利率为0.15%，但由于基数差异，不同行的利率存在差异，杭州银行一年期为1.6%，吉林银行对应为1.95%。

存款利率跌进“1”时代！讲真，这种手里面的钱以肉眼可见的速度变少，并且周期未知的感觉，分分钟让人破防。

可尽管如此，居民的储蓄热情依旧不减。上半年人民币存款增加11.46万亿，其中住户存款增加9.27万亿，是存款增加的主要来源。同时还把住户存款余额直接干到147.48万亿的历史新高。

简单算算，从2019年1月到现在，全国人民已经多存74.68万亿。

相对于井喷的存款，银行的贷款却让人沉默，上半年的中长期贷款增量只有1.18万亿，继续创新低。

存得多，贷得少，利润空间进一步被压缩，以至于银行净息差降至1.54%，早就跌破了1.8%的警戒线，所以银行彻底坐不住，着急上头了：

推出房贷先息后本、对于断供房，银行哄着借款人还房贷、办理房贷给返点等。

楼市火爆的时候银行强势，按揭贷款审核、放款都得排队，现在情况反过来，银行为了拉客户做贷款，已经失去底线了。

从这个角度看，不断下调存款利率，最直接的目的，是化解风险，减少银行压力，当然更重要的还是倒逼资金从银行流出，刺激民众拿钱消费投资，直白点说就是让大家买房。

但现下来看，并没有达到预期。目前狭义货币M1已经出现三连降了，4至6月，增速同比下降从1.4%，4.2%，再到降5%，下降的速度快且频繁。

作为流动的钱，活期存款，这说明大家都在去杠杆，把活期存款转为定期。

再看楼市的表现，这两年出台了很多支持政策让大家买房，但整体销售情况仍然反复波动，今年上半年，全国商品房销售面积跌至4.79亿平米，同比下降19.0%，销售额跌至4.71万亿元，下降25.0%。

若与2021年近18亿平方米、18万亿的成交相比，半年数据仅有当年的四分之一。

在这个背景下，可以肯定的是，政策还有进一步宽松的导向，而打头阵的必然是房贷利率。一来是下调利率最好操作，跟着LPR一起调降就完事了，再者，房贷利率下调能给接下来的一系列宽松政策做铺垫。

所以我们才看到，继2月份降息25个基点后，LPR报价隔5个月再度下调，年内的第二次调整，也意味着越来越多城市的房贷利率将进入2字头时代。比如首套房的“折上折”，广州最低可以做到2.9%。

与房贷降息搭配使用的是，存款利率降息。

大家应该都有印象，去年以来大大小小的银行，把存款利息一降再降，今年又再度开启调整，究其原因，就是银行压力太大了，钱贷不出去不止，如今放贷利率越来越低，赚不到利息差，自然把成本分摊给存款人。

可以预见的是，未来我们仍有降息空间。不管房贷还是存款，都一样，只要楼市的成交量还上不去，只要投资仍然低迷，大家仍然不敢消费，那么降息这条老路还得继续走下去。

进一步的降息，自然意味着银行存款利率的进一步下调，0利率时代挡不住了。这是作为普通人需要考虑应对的变化。

很简单，在一次次降息中，有的人看到的是存款利率的下调，普通人虽不能改变，但做些改变调整，起码能保住辛苦攒下的财富。比如，趁着利率还没普遍下调，多搞几个大额存单把钱存起来。

而有的人则盯上了历史最低的房贷利率，因为对于想要买房、置换的买家来说，当房贷100万的月供从6000元掉到5000元，再掉到4000元，再往下掉到3000元这一档的时候，确实很吸引人。但还是要提醒大家一句：不谈房子本身，再低的房贷利率也是空谈。

我们一直提过，相比往年，当下房地产的困局，是供应端和需求端双向决定的——

供应端，指的是开发商和业主：高杠杆模式崩塌后，房企深陷资金链问题走不出来，加上销售端吃紧，频繁爆雷。而业主则包括炒房客和换房族，前者的数量应该是远大于刚需和改善的，不然怎么有天量的二手房挂牌。

至于需求端，因国际形势、疫情以及一系列行业整顿，购买力下降不少，再加上新房价格卡死在原地，自然没有多少人愿意买房。

因此在这里真诚建议大家清醒，越是市场低迷的时候，越不要乱买，因为无论政策如何变化，买房都属于负债行为，一定要警惕不要强加太多的杠杆，这个时候反倒要及时梳理家庭的资产和负债情况。所以零利率时代，买房还是卖房？很多人其实想错了。

1，年初住建部定调，通过将新增住房、供地数量直接和人口增量挂钩，让地方控制供地节奏，以切断当下房地产极度依赖的输血管道。在这种背景下，城市分化已成定局，越来越多房子会面临“价值回归”。

比如承载了天量库存的三四线城市，以及位置偏远、配套一般的房子，这和人口流动有关，毕竟靠买房致富的口号吸引不来人，说到底还是就业。

2，不仅如此，房子与房子之间也会逐步分化。特别是今年以来，住建部多次喊话建好房的前提下，你会发现，所谓的好房子，不仅有非常强的民生属性，更强调补足住房保障的短板。所以对于一些质量水平不高，可能存在问题或缺陷的房子，不要有任何留恋，适时抓住机会出掉。

最后买房肯定不能乱买了，还是那句话，除了孩子上学、结婚等刚性需求外，其他原因的买房，还是先观望。一是房子选择很多，但符合预算和品质的房子很难短期内找得到；二是市场需求萎缩，各地都在想办法应对不断变化的楼市环境，包括改变供地策略，降低楼层高度、降低容积率等满足需求，不说其他，就得房率这一块，就普遍比目前市面房子高10-30%，所以高品质的房子都值得等待。

房说君有话说，考虑到房地产继续低迷带来的金融和经济风险，国家肯定会继续出台措施施救，如果市场反应不够，就一直会救，一直到救起来为止，还是那句老生常谈的话，买房想赚钱可能性很小了。

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