神秘资金疯狂扫货830亿，把优质筹码吃干净 不出意外，国家队大获全胜。 2024年上半年，证金、汇金和社保基金，通过其持有的4万亿市值的股票，实现了5300亿的巨额收益，半年的收益率高达13.4%。 相比之下，内资机构、北向资金等，整体都还是亏着的。知名大V老胡，前后投入了70W之巨，在不乏业内高人指点的情况下，到目前大约还亏了12%。 如果一开始就紧跟某队的步伐，现在的情况应该好得多。 比如社保，主要以长线为主，其重仓品种，往往几个季度甚至几年都不会变动什么，抄他们的作业比较容易，而且不需要每天都担心，长期下来，可以获得稳稳的幸福。 所以，不论做什么事情一定要跟对人，只要想明白了这个道理，即使现在亡羊补牢，也不算晚。 今年以来，某队主要借道ETF进入A股市场，通过观察ETF的动向，具有较好的择时效果。 本文，对这一周上交所股票型ETF的申购、赎回情况进行统计，以供参考。 整体概况 本周，上证指数跌幅为0.59%，上交所股票型ETF累计净申购142.48亿。 五个交易日的净申购、赎回数据依次分别为：（-20.86）亿、（-17.43）亿、18.42亿、92亿、70.35亿。 周一、周二，当上证指数接近收复3000点的时候，一直在小幅赎回；后面3天，当上证指数调整下来以后，再次加大了申购的力度。 把时间拉长了看，上交所股票型ETF已经连续净申购7周，累计830亿，一直以低吸为主，不轻易向上发动攻击。只能说现在还不是发力的时候，老美一直憋着不降息，如果发力太早，到了关键时候就会比较被动。 所以现阶段最实惠的打法就是，敌不动我不动，如果空头往下砸我就把优质筹码全部吃干净，注意，这里说的是“优质”筹码，而不是“所有”筹码。 这个不是猜测得来，而是真实情况。 沪深300指数，去年8月份到今年2月份2635点之前，累计获得2975亿净申购，从2月7日到本周五，继续获得1325亿净申购。 同样是沪深300，北向资金从去年8月份到今年2月份，大约卖了近2000亿，接着他们发现，很难用同样的价钱再买回来同样多的筹码了。 本周对各宽指的操作如下： 沪深300指数，不出意外获得了最多净申购，124.38亿，占全周总额的87.3%。经常有老铁问数据方向，沪深300到底能不能碰，借着本文统一回复：如果能够接受7%~10%的年化，可以做长线。 科创50指数，获得14.88亿净申购。 另一边，上证50指数净赎回27.33亿。 行业和主题 申购榜 半导体、科创芯片，本周合计净申购7.72亿 一季度、上半年，行业的数据比较好，无认是国产替代、甚至是出口，都有一些超预期。 我们主要做的是成熟的制程工艺，利润率相对较低，还必须投入大量的资金对技术设备进行升级迭代，需要花很多钱，同时还要被老美制裁和打压，整个行业“痛并快乐着”，波动再所难免。 未来一定会走出一、两家世界级企业，如何抓住龙头全凭大家自己的功夫。仅从资金流向来看，华创有一定优势。 中证医疗，本周净申购3.25亿 在此之前三、四周左右的时间，医药相关ETF经常能够一起进入申购榜，数据好于很多其他行业。 本周五，医药板块终于迎来大爆发。部份资金趁机有所赎回，所以全周的数据并不怎么突出。 个人较为看好医药，但不认为这是现阶段的主线，可能会比较慢。 赎回榜 红利指数、基建工程、上国红利、红利低波、中证煤炭，这些高股息品种一起被赎回，合计5.49亿 央行已与数家主要金融机构达成债券借入协议，将根据市场状况持续借入并出售国债，目前持有的规模已有数千亿，随时准备投放市场。 此操作将提升长期无风险利率，高股息资产的吸引力会因此减弱。 银行板块在周五那天带头大跌，但是并没有进入本周的赎回榜，主要因为本周的上半周一直在申购，周四、周五才开始赎回，不妨继续观察下周的情况。