[耶R]若要在今年股市的众多时刻中评选出最为瞩目的一周,无疑便是本周了。三大重磅事件齐聚一堂,为市场注入了前所未有的活力与悬念。今天,我将通过一条详尽的视频,与大家深入剖析这些事件背后的投资逻辑。由于内容颇为丰富,请大家点赞收藏,以便反复回学习。
[赞R]首当其冲的,便是5号那场牵动全球目光的关键之战。战况至今依然胶着,胜负难料。但无论最终结果如何,[害羞R]以下几点核心认知需铭记于心:其一,无论谁最终当选,其对我国的态度恐怕都难以称得上友善,这意味着科技赛道的核心逻辑依旧稳固,不容动摇。其二,若老川胜出,关税上调几成定局,这无疑将对我国外贸出口造成冲击。从过往数据来看,中国对美出口金额常年稳定在5000-6000亿美元之间。一旦遭遇极端情况,如60%的关税壁垒,将导致零售端价格飙升15%,进口需求锐减67%,进而使得美国自华进口商品总额下降52%,即2600亿美元,约占我国2023年全年GDP的1.46%,出口总额的7.6%。在此背景下,我们或将更多地依赖内部刺激政策,如推动新项目落地、提升民众预期收入、提振消费信心等,以激活内需。而若老哈胜出,则可能延续现有的执政方针,投资逻辑亦将保持连贯。
[赞R]紧接着,美联储的降息动向同样值得密切关注。从已公布的非农和PCE数据来看,降息50个基点的可能性正逐渐减小,而25个基点的降息则愈发成为可能。若果真如此,全球美元流出美股的速度或将有所放缓。而一旦降息靴子落地,北向资金或将回流至恒生和A股市场,参考9月份降息后的市场走势便可知一二。此外,这将为全球进一步的降息空间打开新的窗口,也为我国年底的降息政策预留了更多的操作空间。
[斜眼R]最后,审议债券额度的问题同样不容忽视。其中,化债无疑是最为关键的一环,预期规模约在5万亿左右。若这一目标得以实现,市场有望挑战3400点高位;反之,则可能陷入震荡格局。毕竟,当前地方债务水平已接近40万亿大关,许多地方连偿还债券利息都已倍感压力,更不用说推动经济发展了。因此,化债对于盘活地方经济具有举足轻重的作用。同时,特别国债的发行也值得关注。更多可学…