最近外资态度真的是一百八十度大转弯，从去年年底不断减持看空中国经济，到近期多大国际大投行，开始积极唱多中国经济，态度真是迥然不同。
在高盛、大摩、瑞银等唱多之后，今天美银也开始唱多。华尔街普遍认为，在DeepSeek的推动下，中国股票将延续上涨态势，美银更是将DeepSeek的出现比作阿里2014年首次公开募股时刻。
数据显示，在2月3日至2月7日的一周时间里，对冲基金买入中国股票的力度为四个多月来最强。
高盛在最新研报中表示，全球对冲基金今年以来大部分时间里一直在大幅买入中国股票。
为什么在DeepSeek出现之后，华尔街大投行态度发生了巨变？核心应该和AI的炒作逻辑有关。
AI蓝图支撑了美股从2020年以来的大牛市。根据美国人设计的路线，美国将利用其在半导体领域的绝对领先优势，开发出领先全球的AI大模型，然后全球推广应用，确保其科技霸权不倒，从而巩固金融霸权不倒。
这个蓝图进行的还是非常成功的，吸引了大量资金的介入。首先受益的就是英伟达这种AI领域的上游供应商。但也同时要看到，AI应用端尚未完全落地。我们不断听到美国人搞的AI可以下棋赢人类、画画、写文章、做视频赢人类等，但是因为美国经济的去工业化，美国AI应用端和产业的结合并未开始，AI无法和产业经济相结合，就无法催生巨大的市场和利润，这是美国人的瓶颈。
DeepSeek出现之后，因为成本大幅度降低，让AI大模型和产业经济相结合的速度会加快。想象空间被打开了。
今天市场的主线就是AI+应用。AI+医疗，AI+政务、AI+汽车等火热，而且的确比较吸引眼球，容易引发市场的做多热情。但是与此同时，半导体板块却相对比较弱势。
在午评文章里，海音也跟大家提到过有三大行业有望快速实现AI应用的落地：
1、AI+医疗。AI进入创新药的研发领域之后，能极大提高研发的速度，降低研发的成本；AI进入医疗服务场景，延伸医疗服务时间和空间；AI+医疗器械的融合使得“患者+医生+工具”三方关系发生转变，助推医疗新范式的出现。这也是近期AI加医疗能够持续火爆的一个原因，资金对这个方向热情度比较高。
2、AI+汽车。汽车的智能化是未来核心方向，2025年会加速落地。一旦中国的汽车智能化成熟，国产汽车走出国门，席卷全球就只是时间的问题。上下游产业链会被全部盘活。
3、AI+家电。阿里和苹果就AI已经达成协议了。AI和手机、家电等相结合，也是主流方向。
AI产业链要赚钱，肯定不是只有英伟达赚钱，而巨大的产能和利润是要在和产业经济相结合之后才能出现。
