锂出口管制大动作，行业格局生变！ 路透社周三报道，中国公司已停止出口用于处理电动汽车电池金属锂的设备，这表明制造商已经开始实施北京的出口管制提议。据知情人士和路透社看到的文件显示，久吾高科上月通知客户，从2月1日起停止出口锂吸附剂。 另一家锂提取技术公司的高管表示，江苏久吾和另一家主要吸附剂生产商蓝晓科技新材料公司正在与政府就提议进行谈判。 先说说这背后的原因，全球能源转型让电动车产业链飞速发展，锂的战略价值直接拉满。中国企业占据全球80%的市场份额，限制出口就是防止技术外溢，强化本土锂资源控制权，这和美国《芯片法案》、欧盟《关键原材料法案》是一个路数。 再看看这事儿对行业和上市公司的影响。先说直接受限的久吾高科和蓝晓科技，久吾高科主要客户在南美盐湖，南美某头部矿商5万吨级项目订单延期交付风险大，股价也受影响，三天跌了12%。蓝晓科技吸附材料出口占总营收约27%，原计划向非洲项目输出定制化树脂，技术断供可能触发违约金条款，不过它紧急召开投资者沟通会，宣布加速研发新材料规避限制。 国内锂资源企业盐湖股份和藏格矿业成了隐形受益者，国内盐湖提锂工艺适配性需求大，吸附法技术受限将推高本土技术需求，两公司或受益于长期技术服务协议及提锂效率升级，盐湖股份股价单周逆势上涨7%。 中下游电池巨头宁德时代和比亚迪也受影响，正极材料成本中锂原料占比超40%，技术封锁让海外锂资源开发放缓，宁德加快宜春锂云母、刚果锂矿布局，比亚迪加大与西藏城投盐湖开发合作，不过国际客户可能担忧原料供应稳定性，要求签锂供应对冲条款。 海外产业链也连锁反应，Albemarle和SQM现有提锂装置依赖中国吸附剂，技术脱钩设备维修成本增加30%以上，欧洲车企动力电池本土化生产计划受挫，可能与中国企业合资建厂。
