文｜萝吉

今年下半年开始，国内新能源市场正式跨过50%历史性节点，且份额依然在快速增长——7月渗透率破50%，8月份破55%……

在这一片勃勃生机万物竞发的景象下，新能源市场占比最高的纯电车型，却在下半年陆续出现增速放缓甚至环比下跌，让不少看好插混、增程车型的人，纷纷对纯电产品的未来产生新的担忧。

不过，并不是所有纯电车型都被插混们压着打的。刚刚过去的8月，银河E5、小鹏MONA M03都各自带来捷报——看，市场的发展节奏时不时会带来一些意想不到的变化。

虽然短期内纯电车型的增速很难赶上插混和增程。但基于短时间内的增速放缓，就看衰纯电车型的前景，还是有些草率了。

关于纯电增速放缓

不能忽视的两组数据

说来惭愧，我本人就是看衰纯电的一员，上个月的《电车颠覆油车，还没到拐点》一文里，我的主张就是论证燃油车不会在短时间内被淘汰，理由是PHEV本身就有一半的燃油车属性，我们可以视其为迈向纯电的过渡。

换个角度，也可以将其看作燃油车适应时代的进化。

比如燃油车份额不断下滑的同时，纯电车型增长陷入停滞，这一现象恰恰可以看作内燃机借助PHEV新形式，抵御住了纯电车型的扩张。

在那篇文章里，我真正看好的是插混和增程组成的PHEV类别，尤其是增势最猛的增程，会成为紧凑级以上新能源车的增长主力，成为未来几年潜力最大的一个类别。

而在类似全固态电池技术成熟之前，纯电车型可能很难恢复前两年的快速增长。

但是最近的两条新信息，改变了我的看法。

第一条就是银河E5的销量和小鹏MONA M03的订单量。

8月3日上市的银河E5，在并不完整的第一个销量月份里就突破了1.2万辆。而在此之前，10万元以上紧凑级纯电SUV月销破万的，只有比亚迪的宋PLUS EV和元PLUS，以及形态更接近MPV的AION Y。

不到一个月，小鹏MONA M03开启预定，两天内收获了3万多个大定订单，显露出爆款潜质。而此前紧凑级以上的纯电轿车，尤其是三厢轿车类别，10到20万元主流价位能月销破万的，只有比亚迪秦PLUS EV，及广泛被用于网约车用途的AION S。

此前即便是比较畅销的秦PLUS EV和宋PLUS EV，销量占比也远低于各自的DM-i插混版，这就给人一种秦PLUS EV和宋PLUS EV的畅销，更多依靠的是比亚迪的品牌力，而非市场对于该基本纯电车型的需求。

但银河E5和MONA M03这两款新车的销量和订单，首次改变了这种印象。

另外一条信息是零跑的销量数据。

零跑的主销车型是纯电、增程动力齐发。8月，零跑交付量破3万辆，不少人第一时间会归功于增程车型。而当我看到零跑分动力类型的上险量数据时，才发现此前的判断过于想当然了。

我们就以7月零跑各车型纯电、增程版本的上险量为例。

可以看出除了7月尚未大规模交付的C16，其余3款车型的纯电版销量，都要远高于增程版。尤其是C10和C01纯电版销量，几乎是增程版的三倍。

对此，我由果及因了一番，发现原来零跑旗下车型，纯电版和增程版的价格门槛非常接近，基本实现同价销售。

而其它品牌的大多数车型，纯电版整体价位都要比PHEV版高一截。例如秦PLUS EV的起售价就比秦PLUS DM-i贵了整整3万元。

而之前提到的银河E5和MONA M03，也基本能和各自同级别的其它PHEV车型持平。

所以我们很容易得出一个推论：在PHEV和BEV之间，消费者并不一定总是偏爱前者，当它们售价拉平时，选择纯电的比例，甚至可能要高于PHEV。

主流家用A级纯电动车

为何一直没爆发？

过去几年，纯电动车在新能源类别中的销量占比其实一直远高于插混和增程，虽然目前整体增速不及PHEV，但整体份额依然要高于PHEV。

回顾整个纯电市场从来不缺爆款。

A00级微车市场有月销3万多辆的海鸥和月销1.5万辆左右的缤果；A0级小车有稳定破万的海豚和今年上市的元UP；B级以上、20到30万元的中高端市场，则有当下SUV市场的销冠Model Y，以及月销过万的Model 3、极氪001、小米SU7等。

但是10-20万元价位、整体市场体量最大的A级家用市场，纯电动车的热度和销量规模为什么反而低那么多呢？

是的，当一个消费者决定买一台紧凑级电动车时，就会发现15万元以内价位可选的车型非常少！要么是宋PLUS EV、秦PLUS EV这种非纯电平台且价格偏高的车型；要么是AION S这种侧重网约车场景，但功能配置和智能化上落后行业节奏的特殊产品。

虽然零跑、荣威、五菱们也都有A级以上的纯电车型，但也都是BEV、PHEV共平台，重心都更侧重PHEV的销量。

但在银河E5、小鹏MONA M03之前，很少有厂商认真地在10-15万元主流家用上去专门打造什么纯电平台产品，这和20万元以上B级、C级纯电车型扎堆，形成了鲜明对比。

是因为厂商们不重视主流价位的纯电客户吗？是也不是。

品牌们能造出一堆中高端B级C级纯电车型，以及小巧灵活、但空间并不局促的A00级电动微车，可见A级车型肯定信手捏来。

但大家都默契地绕开了A级以上纯电需求。

原因么，A00级微车专注于市区代步，无需太多电池容量；B级以上纯电动车，则可以借助中高端的定位抬高售价，从而弥补电池成本带来的压力。

即便纯电动车的成本在过去几年是逐步下降，但A级主流家用车依旧处在一个让厂商感到鸡肋的位置——一方面对续航和电池容量有较高的需求，另一方面消费者对价格又比较敏感，似乎很难在续航、价格和成本等方面做好平衡。

幸好有纯电、增程同价销售的零跑，以及10万出头起售的银河E5和MONA M03。他们的坚持和出现，表明纯电动车已来到了一个临界点，厂商必须向A级主流家用纯电动车领域投入更多精力成本。

消费者也用实际的订单量，表达出了他们的需求。

30万+高端市场

纯电动车有机会逆袭PHEV吗？

主流价位纯电市场可选的优秀产品很少，类似情况在30万元以上高端市场更明显。

所以，主流价位纯电市场已出现转机，那么整体更冷清的30万元以上高端纯电市场，是否也将迎来春天？

就目前情况看，专注于30万元以上纯电车型的品牌，基本只有蔚来。

即便在新势力阵营里，蔚来已经被理想和问界甩开，但论30万元以上纯电车型的销量，蔚来依然断档式领先。

额外说一句，理想MEGA和小鹏X9之所以失败，除了纯电动力影响销量，理想与小鹏各自的设计、定位和价格等方面，也存在着自己的问题。

但蔚来也曾有自己的问题。

旗下高端纯电不如理想L系列和问界M系列那么火爆，除了本身品牌定位和换电模式的成本影响外，还有诸如车型普遍比同级别其它纯电产品高出一大截；ET系列存在空间局促、后排不舒服的缺陷；早期自研、智驾技术受到华为系冲击，技术流形象受到稀释等问题。

不过当蔚来对旗下产品进行调价，并进一步优化Baas租电方案之后，销量也出现了明显上涨—如今月均2万辆以上的销量规模，在高端纯电市场依然是目前的第一梯队，并且远远超过整体售价更低的小鹏。

所以，高端纯电市场的前景短期内是最值得观察的。

比如华为系的全新车型享界S9和比亚迪旗下腾势即将上市的Z9系列。尤其是同时推出PHEV和纯电版本的Z9系列，他们的具体销量表现，以及Z9 两个版本的销量比例，或将会成为我们判断高端纯电市场前景的重要依据。

总结

最近两年，高度内卷的市场环境给所有人一种车企越来越难做、生存空间越来越小的感觉。但站在消费者角度，会发现各个价位的细分市场中，依然存在很多无法满足的空白。

银河E5和小鹏MONA M03的出现将大空间、智能化拉低到了10万出头的价位。还有8万级被比亚迪海鸥和五菱缤果垄断的小车市场，也将迎来吉利星愿这样的关键产品。

市场内卷的另一面，说明了市场仍处于动荡变化期。而在市场稳定之前恰恰是机会最大的时候。

不管是纯电、插混还是增程，甚至不断萎缩的燃油车，各自的位次和份额依旧有很大的变数，能在变局中抓住消费者核心需求的厂商，才会成为最后的赢家。