注意：文中涉及到的个股仅作为案例分析，不作为投资建议，股市有风险，投资需谨慎。

前一段我经常给大家说，由于明年肯定会迎来全球流动性宽松，拜登上台之后很可能学罗斯福搞经济刺激，再加上疫苗很快就要大面积量产，全球会迎来疫情之后的经济边际复苏，至于这些变化，我们可以从美元指数的弱势就可以看出端倪。

因此，我们可以大胆预测，明年工业企业很可能步入补库存周期，我们可以从中挖掘许多机会。

但是，同样是补库存，有的景气度很低，稍微活跃三两个月就结束了，反映在股价上，行情同样很短。

所以，我迟迟没有跟大家分享我自己的研究心得，我试着说说，有思考不完备的地方，大家可以给我提意见。

1、新能源产业链上游、中游的机会

大家知道，我对新能源非常看好，今年我也在新能源上面吃到肥肉，不过我也没有躺在功劳簿上睡觉，我也一直在研究新能源中的中游、上游。

其一、前期我研究的磷酸铁锂，并且小仓位买了个小票，但是由于其市值仅100亿左右，这种票还是不公布为妙，主力很凶悍，也很狡猾，公布之后有可能会害了大家。

其二、除了磷酸铁锂，我还研究了六氟磷酸铁锂的投资机会。

其实，这两者的内在逻辑是一样的，中国已经成为全球新能源基地，拥有新能源的定价权，并且产业链上中下游，都有龙头企业。

我看了一下相关数据，今年六氟供应处于紧平衡状态，价格也是一涨再涨，7月份的时候，我去看六氟的价格，才7万每吨，现在已经涨到9万了，估计明年还得涨价。

更可怕的是，明后两年的产能缺口也有可能很大，因为要上这些产品的产能，国家的要求很高，需要很长的建设周期，所以说明年的六氟还有可能涨价。

那么，这对于生产六氟的企业就构成实质性利好。

其三、我近期也一直在研究铜与铝的机会。

正如我前期文章所说，中国并非有色金属的生产国，中国不缺铁与煤，但是中国缺有色金属，其中的铜与铝，中国还是缺乏的，这些资源的生产国在拉美国家与澳大利亚等国。

我注意到铜和铝的机会，还是由于新能源的研究。

明年的新能车与光伏产能的扩大是板上钉钉的事情，而新能源对于铜与铝的需求是刚性的。

由于全球工业金属的库存并不高，特别是铜的库存量一直就很低，这是由于2000-2010年那一轮经济周期中已经过去的原因，这就有可能出现一种情况，一旦疫情过去，需求上来，铜铝的价格还有上涨的空间。

我为何说还有上涨的空间？

因为铜铝这俩大宗，最近一直在上涨，虽然与前期高点差距还比较大，但是上涨的势头还是很猛的，这个我在昨天的文章已经说过了。

明年，如果美国推出新一轮经济刺激方案，拜登政府加大对新能源的支持，这很有可能造成铜铝的需求，国内、国际实现共振。

所以，我还是比较看好铜铝这俩货最起码到明年一季度的投资机会。

当然，相关个股，大家很容易查到，生产铜的是云铜，生产铝的是云铝。

2、高端装备的机会也有可能持续

我注意到高端装备的机会，主要是一些经济数据的提醒。

从宏观上来讲，当前全球都处于经济紧恢复时期，由于疫情的原因，海外的一些订单已经转移到国内，无论是美国还是欧洲发达国家，它们对于高端装备的需求量都很大。

今年3季度的高端装备净利润恢复速度非常快，达到将近30%，这种恢复速度明显领先其它制造业。

所以说，我认为高端装备的复苏应该会持续一段时间，不可能是昙花一现，至于高端装备的机会，大家都知道的，龙头是三一重工。

3、光伏产业链中的机会

如通威对硅料的生产，捷佳对设备的生产，阳光电源对逆变器的生产，这些前期有的我提过，有的没提，不提的原因是前期隆基的光芒太大。

4、短期的机会，到底算不算机会？

其实，我说这些都是罗嗦的，前期都讲过了。

大家一定要注意，在做顺周期的时候，哪些是景气度比较低的，比方说煤炭，哪些景气度能够持续一段时间的，比方说我在新能源产业链研究的时候，发现有机硅的产能当前就比较欠缺，但是这种欠缺应该持续不了多长时间，估计也就是一个季度。

对于这些公司的投资，大家就得多小心了。