黄金股今天彻底爆了,
我们重仓的黄金股ETF,单日暴涨6.35%,领涨全A!
道人黄金股ETF的收益率,成功突破43%,
黄金股暴涨的导火索——伊朗总统坠机身亡
目前的报道是天气变化导致坠机,
不过也有非官方消息称直升机是被击落的:
本来中东局势就紧张,
现在突然来这么一手,市场担心冲突会进一步升级。
于是避险情绪直线飙升,国际金价再次突破历史新高,来到2445美元/盎司。
相比实物黄金,黄金股波动要更大,所以涨起来也更猛。
从去年11月20日道人第一次建仓黄金股ETF至今,
国际金价只涨了不到23%,同期我们重仓的黄金股ETF已经涨了43%。
除了黄金股,今天畜牧板块也大涨2.7%,
我们4月24日建仓的中证畜牧网格策略,今天成功收网,不到一个月小赚10%。
今天,地产政策热度依旧在疯狂发酵。
很多人都在喊:
地产彻底反转了!史诗级大拐点要来了!
不少朋友问道人:
地产真要反转了吗?!
道人的回答:
想多了,至少目前来看,地产还没出现反转迹象。
01这轮地产下行周期,本质上是供过于求(商品角度)+共识瓦解(投资角度)双重buff叠加导致的。
1、从商品角度来看,地产还没出现拐点信号
(1)减少产量
(2)降价促销
(3)增加需求
简单讲,彻底扭转市场供求关系。
我们现在的问题在于,
产量虽然在下降,但价格下不去,需求上不来。
周五的政策看似非常重磅,但本质上还是老思路,只不过力度稍微大了一点。
至于GJ下场收储,本质上是建立一个托举机制,将地产公共事业化。
短期很难大幅提升“有效市场需求”。
想彻底扭转供求关系,
一个必要条件——普通老百姓的收入和房价相匹配。
否则,所有的政策,终究都会指向两点:
(1)缓兵之计,延缓地产下行周期的速度(为经济转型争取时间)
(2)饮鸩止渴,透支更长远的未来换取短暂的回光返照
2、从投资角度来看,地产共识短期很难扭转
投资最重要的核心因素之一——共识。
2020年之前,房子的共识是只涨不跌。
2021年起,地产进入下行周期后,房价连跌三年,只涨不跌的共识被逐步打破。
在这种情况下,房子的逻辑已经变了,
之前更多的是金融属性,而现在更多的是居住属性。
那么之前金融属性带来的溢价(泡沫),在未来很长一段时间里,大概率也会慢慢消化回落。
反映到房价上,就是长期慢慢下跌。
当然了,随着政策一次次加码发力。
地产股的炒作可能永远不会停,政策来一波炒一波。
但在地产下行周期出现企稳迹象前,道人不会轻易入场,
这种“赚钱”机会,道人宁可错过,不能错上。
除非是拿小资金做一些短线网格策略。
02坚持低位买入,坚持优质资产
普通投资者想要做好投资,无外乎三点:
(1)好资产:商业模式好,长期盈利能力强
(2)好周期:处于周期底部区间或上行周期初期
(3)好价格:估值处于历史低位,股价明显低于内在价值
这三个核心条件,至少要符合两个。
地产的问题在于:
(1)不在好周期,大的下行周期明显结束,中短期还没看到周期反转迹象
(2)资产质量不行,商业模式风险过高,高杠杆运作,很容易出现流动性危机
在这种情况下,如果仅仅是因为便宜去买。
后期如果业绩跟不上,大概率怎么涨上来就怎么跌回去。
记住,在资本市场,任何预期,都是需要业绩来兑现的。
尤其是对于地产这种“夕阳产业”,市场往往更没有耐心。
退一万步来讲,即便地产行业周期已经见底,以地产的商业模式,从销售端改善到净利润端兑现,也需要2—3年。
站在当下,对于大多数普通投资者而言,
在大多数资产依旧便宜的情况下,为什么不去选那些我们更能看得懂、周期更好、确定性更高、拿着能睡得着觉的板块呢?
最后,分享一下今日操作:
1、场内ETF长线操作
暂无
2、场内ETF网格操作
(1)建仓操作:创建白色家电条件单
条件单:先买入3份,止盈目标10%,每下跌1.5%加仓一份
(2)止盈操作:中证畜牧收网,收益10%
3、场外基金操作
买入一份美债基金