#头条创作挑战赛# Part 1 美元降息走弱，贸易制裁可能导致出口走弱随着下半年开始美元降息是100%的事情，7、9、11都有可能，不要以为昨天的数据就彻底消灭了7、9月的可能性。毕竟每次美国都对之前的进行下修。会存在较大的差距，而等PMI和CPI这些直接数据出来才是真正的关键。 另外还有就是俄乌冲突的结束，万一下半年结束，很可能出现美国通胀变通缩，具体逻辑以后再讲。 但美元降息了，对我们的经济一定是好事吗？之前大家一直提及的是美元降息我们也会降息，提升经济，但有一点，美元降息之后，我们的出口可能受到汇率的波动导致难上加难。 一旦出口出现问题，经济压力更加可想而知。这样貌似就彻底进入通缩了。而且没有翻盘机会。 Part 2 国内资产（房地产）没办法稳住预期房地产下半年是否能够稳住也是一个巨大的挑战，以租售比来说，绝对还得跌75%。而算上房产税，也要再跌一半以上。 现在政策上除了降息之外，几乎就没有大招了。其他的政策类似限购送户口，都是各个区域之内互相争夺客户而已，对于总量来说是一样的。 所以真的对楼市没有任何可以值得期待的政策，而人口、收入、租金等多重数据又是依赖于经济本身。所以房地产已经没有办法作为支柱了。 Part 3 科技没有办法在短期取得重大突破INTEL、 AMD 、Nvidia三家2023年财报加一起，1038亿销售额，我们先不算高通、苹果等其他芯片供应商，就这三家传统的PC到服务器的CPU\GPU算力制造商，一年就能产生大约8000亿元的销售额，但这个市场我们是一分钱也拿不下来。 而其他诸如AI、机器人、高端医疗目前也是类似局面，我们很难在短期，比如一年内取得突破追赶上国际领先水平。虽然说从科技角度看，花10年再追上本来就已经是非常快的了，但奈何我们需要新的经济增长点和出口。而高科技显然不是短期内可以挑起大梁的。 Part 4 放弃幻想，准备斗争，除了股市别无他法因此除去股市以外，其他行业很难再短时间里面对经济造成支持，只有股市是短时期能够造成总体性增长和外资引入的。 比如说假设国内股市的ROE改善、信披规范、赔偿机制建立，定价机制合理，那么自然有大批量海外资金回来到A股，而不是现在这样北方资金甚至要南流，南方资金持续从北方抽走。来到A股之后，新企业IPO，老企业发债发增发，才有基础。如果这批增量资金来源于外资，比如贝莱德、高盛、大摩、巴菲特等等，那么就很快能够形成一个风向，做多日本和印度的资金大家看看都是什么级别的？有了这些钱，短期内扩产、研发，对经济产生巨大提升。产生的收益，虽然需要分给投资者，但对于企业本身实力、国力的增加也是长远的。现在的招商引资不再是以前的一个厂一个厂的建立了，资本市场的招商引资也同样重要。 Part 5 股市一样存在巨大问题，能不能改善值得关注信披、赔偿的问题，本周的新闻看得还是让人深感失望，赔偿还要自己去弄，显然和之前没什么变化，新股定价问题，有什么变化吗？没有公示。 放弃幻想，准备战斗！搞好经济迫在眉睫。为中华经济发展而努力。奥里给