创新药的大喜大悲上了大热搜，上周五A股创新药这边大跌，A股收盘后港股创新药便开启了霸气上涨。原因是美国生物安全提案的夹带立法途径受阻，未被纳入美参议院《2025财年国防授权法案》。简单说就是这次法案所敲定的最终结果并没有包含《生物安全法案》，使得药明康德逃过一劫。 插个小知识，《生物安全法案》有两个立法途径，分别是单独立案和打包立案。目前结果是打包立法法案已经被驳回，仅剩下单独立法，而单独立法法案中美国土安全局称没有讨论关于生物安全提法的相关内容，因此实现概率几乎为0。 这事很多人认为是大利好，跌了3年的创新药终于要扬眉吐气了，但理想很丰满，现实却贼骨感，今天创新药高开低走，药明康德AH股走势整体看都算不上精彩，原因是什么？ 你可以认为资本坏，但绝对不能觉得它们菜，从资金方看，美国现在正忙着大选，两党争得不可开交，今年可能暂时顾不上你，但不排除明年继续搞你，这事是躲不过的，所以反映在股票走势上就会有明显的分歧。 今天两市继续翻红，表现比较好的依然是华为概念股，一是上周华为新款手机预约人数超过600万人，并且开卖时瞬间秒没；二是上次文章不是提到BP机在真主党那边集体爆炸吗，现在中东那边称为了安全，目前只接受在中国生产的电子产品且不能经手第三方，这样不仅给国产电子产业链提供炒作借口，也为国货出海再次创造了有利条件，最后还得感谢一下美帝亲戚的神助攻。 ..... 1、贵州茅台周五晚间发布公告称，计划回购30-60亿元的股票并全部注销以此来提振市场信心。 受此消息影响，茅台上午一度上涨2%+，但股价虎头蛇尾，尾盘冲高回落再次下跌。我觉得主要原因还是公司回购金额上少了一些，按上限60亿算也只有流通市值的0.38%，在目前大熊市环境中，这点资金杯水车薪，与美国很多公司回购规模通常是总股本的1%-2%相比差了好几个意思，如果按照这个标准回购，茅台得拿出至少200亿的现金才算够意思。 2、最近国产光刻机突破8纳米的事一直比较热，很多人认为我们已经突破了芯片最关键的核心技术，只是疑惑芯片半导体股价为什么没有跟上热度来一波大的？ 我觉得这事可能很多人有误解，举个例子，假设头发丝就是8nm，我们目前只能制作一根或者突破了制作8nm的头发丝，而如果想拥有一头乌黑靓发我们暂时还达不到那种工艺和产能，就目前看，国产光刻机只有28纳米的成熟工艺，这也是资金不愿意炒作情绪上一直无法调动起来的主要原因了。 3、金价继续创新高，目前已经突破2647美元/盎司。黄金价格上涨与美联储降息有直接正相关，另外考虑到全球地缘政治冲突加剧，更加放大了黄金本身就有的天然避险属性。 4、《黑神话悟空》总收入超过67亿，根据业内人士计算全年销量有望超过130亿，不仅能加速创收，而且还能保持文化稳定向外输出，游戏行业似乎遇到了拐点，不过就目前市场环境下整个板块表现也是好一天差一天。 ..... 有人问人民币汇率最近坚挺，为何买的美国qdii基金还在亏钱？ 之前文章提到过，遇到这种事无外乎两种情况，追高买了，溢价高了，也就是说国内的qdii基金相比美帝通常有较高溢价，平价或折价才会有不错收益。 对了，为了更好的服务诸位，目前视频号开始更新了，大家不妨过去看看，顺便帮助转发并点个赞[爱慕]